3 augmentations de dividendes attrayantes à petite capitalisation

De l'essor de l'investisseur de détail au trading algorithmique à haute fréquence, il y a eu plusieurs développements boursiers puissants au cours des deux dernières années. Une chose, cependant, est restée la même : les composants de base du rendement d'une stratégie d'investissement en actions, la croissance et le revenu. prix des titres plus élevés et est la principale force qui pousse les valeurs du portefeuille à la hausse. Les innovateurs technologiques et les petites entreprises en sont deux des plus grands exemples.

Ensuite, il y a les revenus, qui proviennent des entreprises qui versent des dividendes et qui récompensent les actionnaires avec des « bonus » périodiques en espèces ou en actions. Les entreprises défensives et les grandes capitalisations matures conviennent souvent. Un sous-ensemble de ce groupe restreint est constitué de petites entreprises qui ont l'habitude d'augmenter leurs dividendes et qui disposent des flux de trésorerie attendus pour continuer à le faire. Ce sont trois des menaces doubles les plus attrayantes.

Les gros lots sont-ils une bonne valeur ?

Les gros lots (NYSE : BIG) offrent l'un des dividendes les plus généreux parmi les petits États-Unis casquettes. En fait, le rendement à terme de 2,7% est bien supérieur à celui du S&P 500 à grande capitalisation et a beaucoup de marge pour aller plus haut. C'est parce que le détaillant discount verse 21% de ses bénéfices sous forme de dividendes. Ainsi, Big Lots a clairement un élément de revenu, mais qu'en est-il du potentiel de croissance ?

Il l'a aussi. Bien que des comparaisons défavorables avec les achats provoqués par une pandémie et les défis de la chaîne d'approvisionnement à court terme devraient entraîner une croissance minimale des bénéfices l'année prochaine, les perspectives sur trois à cinq ans sont prometteuses. Avec l'initiative Operation North Star de l'entreprise qui montre la voie, les investissements dans la technologie et l'infrastructure ainsi que l'accent mis sur la croissance des ventes et le contrôle des coûts indiquent une amélioration des performances financières à long terme. L'ajout de marques nationales à bas prix à l'assortiment habituel de clôtures devrait être un moteur clé de la croissance de la clientèle.

Les gros lots représentent une valeur importante dans une enveloppe à petite capitalisation. Il se négocie à 7 fois l'estimation des bénéfices de l'année prochaine, ce qui, combiné à la différence trimestrielle de 0,30 $ par action, en fait un incontournable pour les acheteurs de croissance et de revenus. ]Johnson Outdoors (NASDAQ : JOUT) offre un bon mélange de croissance et de revenus. Ce qui devrait attirer les investisseurs du côté des revenus, c'est la séquence de sept ans d'augmentation des dividendes de la société. Il s'agit d'un modèle qui persistera probablement dans un avenir prévisible étant donné le bilan sans dette et les solides flux de trésorerie sous-jacents. Les marques de pêche , Humminbird et Cannon constituent la partie dominante de l'entreprise. L'entreprise a reçu un coup de pouce chanceux dernièrement sous la forme d'un intérêt accru des consommateurs pour toutes les choses à l'extérieur qui devrait se répercuter dans le monde post-pandémique. Mis à part les futures restrictions de Covid, les gens du monde entier ont repris goût aux loisirs de plein air, ce qui devrait les inciter à revenir vers les marques haut de gamme de Johnson. bonne chance de le faire à nouveau avec la barre placée au plus bas (0,65 $) pour le trimestre de magasinage des vacances. Plus important encore, c'est une machine génératrice de trésorerie avec une marge opérationnelle en expansion. Ajoutez cela au ratio de distribution de 16% et les dividendes devraient continuer à couler en aval et dans les poches des investisseurs. est terriblement tombé en disgrâce après avoir surfé sur le thème de l'éducation à distance au cours des premiers mois de la pandémie. Des résultats trimestriels décevants, des chiffres d'inscription faibles liés à une faible demande d'emploi et la faiblesse du marché clé Australie/Nouvelle-Zélande ont entraîné le cours de l'action à son plus bas niveau depuis 2016. La bonne nouvelle : le fond est peut-être atteint.

Le fournisseur des programmes d'études postsecondaires et autres possède deux marques fortes dans les universités Capella et Strayer qui, avec ses autres activités, génèrent plus d'un milliard de dollars de revenus. Les inscriptions dans l'enseignement supérieur ont de nouveau baissé au dernier trimestre, mais évoluent dans la bonne direction depuis l'année dernière. L'activité d'apprentissage alternatif de Strategic Education qui s'adresse aux employeurs est en croissance et est un catalyseur de croissance sous-estimé pour l'entreprise. Le chiffre d'affaires du segment a bondi de 49 % au troisième trimestre et, même s'il ne représentait encore qu'une fraction du chiffre d'affaires global, la piste est longue ici, les employeurs américains cherchant de plus en plus à attirer et à retenir les travailleurs avec des opportunités d'apprentissage et d'avancement en interne. La direction est également optimiste quant à la réouverture possible de la frontière australienne d'ici la fin de l'année, ce qui augmenterait les inscriptions d'étudiants internationaux.

Malgré les récents revers, les finances de Strategic Education sont toujours en bonne forme, ce qui lui a permis de maintenir son dividende annuel juteux de 2,40 $. Cela signifie que l'action offre actuellement un rendement à terme de 4,4 %. Et à 12 fois les bénéfices de l'année prochaine, ce pourrait être le bon moment pour les investisseurs en croissance et en revenu de s'inscrire.